Analiza fundamentalna, budżet federalny i MT.ditor – Forex vol.3
W poprzednich dwóch artykułach, w których opisałem moje zmagania z rynkiem Forex zajmowałem się dokonywaniem wirtualnych inwestycji opartych na analizie technicznej. Przyszła kolej na analizę fundamentalną. Wpis dotyczyć będzie transakcji, które przeprowadziłem przy użyciu oprogramowania MT.ditor, umożliwiającego tworzenie rozbudowanych strategii inwestycyjnych.
Analiza Fundamentalna
Inwestorzy korzystając z analizy fundamentalnej biorą pod uwagę wszystkie dostępne informacje. W przypadku rynku walutowego polega to na obserwacji sytuacji makroekonomicznej w danym kraju oraz na świecie. Analiza zmian zachodzących w gospodarce pozwala określić w jaki sposób wpłyną one na popyt i podaż danej waluty, a co za tym idzie na wartość jej kursu.
Z punkty widzenia analizy fundamentalnej najważniejszymi czynnikami determinującymi zachowanie się kursów walut są publikowane dane ekonomiczne, polityka pieniężna banków centralnych, wypowiedzi osób mających duży wpływ na politykę pieniężną oraz nieoczekiwane wydarzenia, których oczywiście nie sposób przewidzieć.
Kluczową rolę w analizie fundamentalnej odgrywają wskaźniki makroekonomiczne, czyli właśnie publikowane dane. Wśród ważniejszych wskaźników wpływających na zachowanie się kursów walut znajdują się między innymi:
- Produkt krajowy brutto (GDP)
- Wskaźnik cen produktów i usług (Consumer Price Index, CPI)
- Wskaźnik cen produkcji sprzedanej przemysłu (Production Price Index, PPI)
- Wysokość stóp procentowych
- Stopa bezrobocia (Unemployment Rate)
Oprogramowanie MT.ditor
Aplikacja, którą wykorzystałem w celu przeprowadzenia transakcji umożliwia budowanie własnych strategii inwestycyjnych. Całość połączona jest z platformą tradingową, a uruchomienie strategii sprawia, że działa ona na serwerze, czyli nawet gdy użytkownik jest offline. W zależności od potrzeb użytkownika aplikacja umożliwia standardowe funkcje takie jak otwieranie i zamykanie transakcji (Order i Close) oraz określenie wariantów, na podstawie których te funkcje są wykonywane ( np.: wartość kursu osiąga wartość mniejszą niż/większą niż wartość założona – Signal). Pozwala to na staranne zaplanowanie swoich działań w zależności od zachowania danego kursu.

Grafika nr.1 – Schemat prostej strategii inwestycyjnej
W przypadku bardziej rozbudowanych strategii możliwe jest stworzenie wielu dróg, którymi będzie mogła podążać strategia. Dodatkowo program umożliwia dodawanie funkcji (węzłów) takich jak:
- Macro – Węzeł warunkowy bazujący na danych makroekonomicznych
- SMS – Możliwość wysłania wiadomości SMS do użytkownika
- Money – Węzeł warunkowy bazujący na środkach dostępnych na koncie
- Switch – Zmiana transakcji
- Restart – Restart całej strategii

Grafika nr.2 – Schemat rozbudowanej strategii inwestycyjnej
Poniższy film pokazuje krok po kroku tworzenie strategii inwestycyjnej opartej na wykorzystaniu danych makroekonomicznych:
U.S. The Federal Budget Balance
Wybranym przeze mnie wskaźnikiem makroekonomicznym użytym w strategii był Bilans Budżetu Federalnego Stanów Zjednoczonych. Publikowane dane pokazują różnicę wartości między dochodami i wydatkami rządu federalnego w danym miesiącu. Dodatnia wartość wskaźnika oznacza nadwyżkę w budżecie, natomiast ujemna – deficyt.
Odczyt wyższy niż prognozowany powinien być odebrany jako pozytywny dla USD, natomiast niższy – negatywny. Opublikowana wartość wskaźnika wyniosła -113 miliardów dolarów, podczas gdy prognozowana wartość wynosiła -129,9 mld USD, można było zatem założyć, że wpłynie to pozytywnie na wartość USD, a co za tym idzie kurs EURUSD odnotuje spadek.
Opis strategii oraz przebieg transakcji
Poniższa grafika przedstawia stworzoną przeze mnie strategię. Zawierała ona elementy Macro, wyczekujące na publikacje danych dotyczących Budżetu Federalnego Stanów Zjednoczonych oraz odpowiednie elementy dokonujące transakcji.

Grafika nr.3 – Zastosowana strategia inwestycyjna
Krótko po opublikowaniu danych dotyczących budżetu federalnego otworzyła się transakcja sprzedaży. Jej szczegóły wyglądają następująco:
Typ transakcji: Sprzedaż
Loty: 0.5
Czas otwarcia: 2016.08.10 20:00:26
Cena otwarcia: 1,11787
Czas zamknięcia: 2016.08.11 07:21:25
Cena zamknięcia: 1,11643
Końcowy zysk: 144 pips (Pips – minimalna wartość zmiany notowań instrumentu)

Grafika nr.4 – Przebieg transakcji – godzina 21:23
Podsumowanie
Opisana transakcja była pierwszą, której dokonałem na podstawie analizy fundamentalnej. Mimo stosunkowo niewielkiego zysku cieszę się, że mój wirtualny bilans transakcji opartych na podstawie tego typu analizy od razu wyszedł na plus. Dodatkowo była to druga pod względem długości czasu trwania oraz druga pod względem wielkości zysku transakcja. Być może to znak by skupić się na większych interwałach czasowych ?
Wiele materiałów dostępnych w Internecie dotyczących wskaźników makroekonomicznych opisuje wpływ Bilansu Budżetu Federalnego Stanów Zjednoczonych na wartość waluty USD jako niski. Rzeczywiście, opublikowanie danych nie wywołało znaczących zmian, jednak kurs EURUSD powoli stracił na wartości (nawet po zakończeniu transakcji, prawdopodobnie bardziej doświadczony inwestor na moim miejscu nie zakończyłby transakcji tak szybko… ).
Co do użytego oprogramowania, MT.ditor zrobił na mnie ogromne wrażenie już na samym początku. Jest to prosty w obsłudze, intuicyjny program, pozwalający zaoszczędzić mnóstwo czasu poprzez wprowadzanie w życie starannie zaplanowanych decyzji krok po kroku. Myślę, że zarówno początkowi gracze – tacy jak ja, oraz doświadczeni traderzy z jego pomocą będą w stanie osiągać jeszcze lepsze wyniki.